FONDS professionell Deutschland, Ausgabe 3/2018

246 www.fondsprofessionell.de | 3/2018 vertrieb & praxis I bestseller im fondsver trieb Foto: © DJE Kapital E iner der ältesten deutschen Vermögens- verwalter ist derzeit zugleich einer der erfolgreichsten: Stolze 44 Jahre ist es her, dass Jens Ehrhardt seine Vermögensver- waltung startete. Der Unternehmensgründer, der im vergangenen Jahr seinen 75. Geburts- tag feierte, steht noch immer an der Spitze der Gesellschaft. Die Nachfolge ist bekanntlich geregelt: Jan Ehrhardt, sein Sohn, steht längst bereit. Er ist es auch, der zwei der größten und derzeit absatzstärksten DJE-Produkte ma- nagt: Der Mischfonds DJE Zins & Dividende knackte jüngst die Marke von einer Milliarde Euro, der DJE Dividende & Substanz steht schon bei 1,2 Milliarden Euro. Insgesamt verwaltet das Unternehmen aus Pullach bei München gut zwölf Milliarden Euro, grob die Hälfte davon steckt in Publi- kumsfonds. Allein in den ersten sechs Mona- ten dieses Jahres sammelte der Vermögens- verwalter 264,2 Millionen Euro bei Anlegern aus Deutschland ein, geht aus Zahlen des Branchenverbandes BVI hervor. Der freie Vertrieb hat seinen Teil dazu bei- getragen, zeigt die Maklerpoolumfrage von FONDS professionell für das erste Halbjahr: Gleich sieben DJE-Fonds tauchen unter den 100 Produkten mit den höchsten Nettomittel- zuflüssen auf, drei stehen unter den Top 20, darunter der erwähnte Dividende & Substanz auf dem zweiten Platz (siehe Tabelle nächste Seite). Gemessen an den Zuflüssen bei den befragten Pools und Vertrieben steht DJE im ersten Halbjahr auf Platz drei – so hoch wie nie zuvor in diesem Jahrzehnt. Bei Vermittlern präsent Woran liegt das? „Erfolg im Fondsvertrieb hängt im Wesentlichen von zwei Faktoren ab“, sagt Thorsten Schrieber, seit November 2017 Vertriebs- und Marketingchef bei DJE. „Nötig ist natürlich eine vernünftige Produkt- palette – die Performance der Fonds muss stimmen. Wichtig ist aber auch eine gute Be- treuung der Vertriebspartner.“ Bei DJE küm- mern sich derzeit zwei Vertriebsprofis dezi- diert um den IFA-/Maklerpool-Kanal, also die freien Berater. „Obwohl diese Besetzung aktuell recht knapp ist, sind wir bei den Ver- mittlern sehr präsent“, meint Schrieber. DJE nehme an vielen Veranstaltungen teil. Außer- dem seien nicht nur die Sales-Kollegen beim Kunden, sondern auch Portfoliomanager und Analysten. „Es ist ein großer Pluspunkt, dass wir unsere Fondsmanager nicht aus Boston einfliegen müssen, um sie potenziellen Inves- toren vorzustellen“, sagt Schrieber. „Diesen Vorteil haben wir in der Vergangenheit meiner Meinung nach noch zu selten ausgespielt.“ Die Zuflüsse aus dem IFA-Segment seien sehr erfreulich, meint Schrieber. „Der Zu- spruch ist da, darum werden wir unser IFA- Vertriebsteam auch ausbauen.“ Schrieber hat bereits von 2001 bis 2007 die Bereiche Ver- trieb und Marketing von DJE Kapital geleitet. „Damals war das Feld der IFAs noch sehr un- übersichtlich und nicht reguliert“, berichtet er. „Mitunter war es gar nicht so einfach heraus- zufinden, welche Vermittler ein Investment- geschäft in relevanter Größenordnung betrei- ben.“ Seither hätten die Maklerpools jedoch deutlich an Einfluss gewonnen. „Sie bündeln das Geschäft, was uns sehr entgegenkommt. Wir haben es heute mit sehr professionellen Partnern zu tun.“ Wieder oben dabei Auch andere Anbieter haben jüngst in die Betreuung des freien Vertriebs investiert. Da- zu zählt Morgan Stanley Investment Manage- ment. Das US-Fondshaus hat im vergangenen Jahr unter anderem Bozidar Kristic an Bord geholt, der zuvor lange bei BNP Paribas Asset Management tätig war. Inzwischen arbeiten sieben Vertriebsspezialisten bei Morgan Stan- ley IM in Frankfurt. Drei betreuen institutio- nelle Kunden, die anderen vier sind für den Wholesale-Bereich zuständig. In der aktuellen Maklerpoolumfrage fällt auf, dass die Amerikaner nun zum ersten Mal seit langer Zeit wieder in den Top 20 auftau- chen: Der Morgan Stanley Global Opportuni- ty steht auf dem vierten Platz, bei neun Pools und Vertrieben gehörte er zu den absatzstärks- ten Produkten. Dass sich dieser Fonds gerade DJE Kapital ist im freien Vertrieb so erfolgreich wie lange nicht mehr. Noch überra- schender aber ist die Rückkehr eines Morgan-Stanley-Fonds auf die Topsellerliste. Gelungenes Comeback In dieser Villa in Pullach südlich von München hat die DJE Kapital AG ihren Sitz. Der Vermögensverwalter verzeichnet in einigen seiner Publikumsfonds derzeit hohe Mittelzuflüsse – auch von den Kunden der freien Finanzberater. Die Umfrage Halbjährlich ermittelt FONDS professionell, welche Investmentfonds in den zurückliegenden Monaten den freien Finanzvertrieb, gemessen an den Nettomittel- zuflüssen, dominiert haben. Die Liste ihrer Top-Produkte vom 1. Januar bis 30. Juni 2018 stellten die Makler- pools BCA, Fonds Finanz, Fondskonzept, Fondsnet, Jung, DMS & Cie., Komm, Netfonds, Top Ten sowie WWK und die Fondsvertriebe Comdirect, Consorsbank und DAB BNP Paribas zur Verfügung.