SACHWERTE SPEZIAL, Sonderausgabe 2025

Aktuelle Infrastruktur- und PE-Fonds für Privatanleger Infrastruktur ist das ökonomische und soziale Rückgrat einer Volkswirtschaft. Private Equity kann Innovationskraft fördern, Arbeitsplätze schaffen und wesentliche Beiträge zur Transformation einer Volkswirtschaft leisten. Allianz Global Infrastructure ELTIF Der ELTIF kombiniert Equity- und Debt-Strate- gien, wobei die eigenkapitalbasierten Invest- ments 50 bis 80 Prozent und die Fremdkapital- investments einen Anteil von zehn bis 30 Prozent ausmachen sollen. Hinzu kommt eine Liquiditätsquote von bis zu 30 Prozent. Der Fokus liegt auf der Energiewende, ergänzt durch Investments in digitale, Transport-, Umwelt- und soziale Infrastruktur in Nordamerika, Europa und Asien-Pazifik. BVF Early Invest 4 Der Fonds plant den Aufbau eines breit diversifi- zierten Portfolios mit Zielfonds, die in junge Wachstumsunternehmen im Euroraum und in Nordamerika investieren. Schwerpunkte sollen die Bereiche Technologie, Software, IT, KI, Robotik, Infrastruktur, Mobilität, Cleantech und Umwelt sowie Medizintechnik und Pharma sein. Es sind Investitionen in Spezial- fonds der Earlybird-Gruppe vorgesehen. Candriam Private Assets – Kartesia Credit ELTIF Candriam hat diesen Fonds, eine SICAV nach luxemburgischem Recht im Mantel eines ELTIF, zusammen mit ihrem auf die Finanzierung klei- ner und mittlerer Unternehmen spezialisierten Schwesterunternehmen Kartesia aufgelegt. Der Fonds investiert in die Finanzierung europäischer kleiner und mittlerer Unternehmen, die nur über begrenzte Finan- zierungsmöglichkeiten, aber über Wachstumspotenzial und einen positiven Cashflow verfügen. DWS Infrastruktur Europa Der Fondsschwerpunkt des offenen Infrastruk- turfonds liegt auf Projekten mit erneuerbaren Energien in ganz Europa. Infrastrukturanlagen aus den Sektoren Digitalisierung, Versorgungs- wirtschaft oder Transport können zur Diversifizierung beigemischt werden. Bislang hat der Fonds vier Solarkraftwerke in Deutschland und Spanien und zwei Onshore- Windparks in Deutschland und Schweden erworben. iVC Venture Innovation Fund Das Portfolio dieses Fonds soll sukzessive auf zehn bis 15 Beteiligungen an institutionellen Venture-Capital-Zielfonds ausgebaut und über Branchen, Regionen und Strategien diversifiziert werden. Es wird einen Schwerpunkt auf die Segmente Early und Growth in Europa legen. Ein erster Zielfonds ist imMai 2025 angebunden worden. MPE Mid Market Private Equity ELTIF Der erste von der deutschen Finanzaufsicht Bafin zugelassene ELTIF wird in einen ebenfalls von MPE verwalteten Master-ELTIF investieren, der wiederum in Zielfonds investiert. Schwerpunkte liegen auf den Segmenten Buy-out und Growth in unterschiedlichen Regionen des Europäischen Wirtschaftsraums. Das Volumen des Fonds ist grundsätzlich nicht begrenzt und hängt vom Platzierungserfolg ab. Es handelt sich um einen geschlos- senen Fonds, es sind also keine Kündigungs- und Rückgabemöglichkeiten während der Laufzeit bis Ende 2037 vorgesehen. Natixis Multi Private Assets Navigator ELTIF Zielgruppe dieses Fonds sind sowohl Privatan- leger als auch institutionelle Investoren. Durch einen Multi-Asset-Ansatz sollen die Investment- bereiche Private Equity, Private Debt, Immobilien und Infrastruktur abgedeckt werden. Die Mindesthaltedauer des Fonds beträgt fünf Jahre. Danach sind Zeitfenster, in denen Kündigungen und Rückzahlungen möglich sein sollen, vorgesehen. Der Dachfonds wird zu 85 Prozent in Fonds von Natixis-Toch- tergesellschaften investieren, etwa der amerikanischen AEW für Immobilien oder der in Frankreich ansässigen Mirova für erneuerbare Energie und Infrastruktur. Patrizia Infrastructure Invest ELTIF Die Investitionsstrategie dieses Fonds setzt auf die folgenden vier infrastrukturellen Megatrends: digitaler und urbaner Wandel, Energiewende und die von Patrizia sogenannte „Living Transition“, also die Veränderung sozialer Infrastruktur, die der demografische Wandel mit sich bringen wird. Entsprechender Assets wird sich Patrizia sowohl von der Equity-Seite, also durch den Erwerb von Anteilen an Projekten oder Zielfonds, als auch von der Debt-Seite annehmen, also durch die Vergabe von Darlehen. Mögliche institutionelle Zielfonds von Patrizia haben bereits erste Vermögenswerte angebunden, sodass der ELTIF von Beginn an Erträge erwirtschaften kann. Nach Ablauf einer dreijährigen Auf- bauphase nach der ersten Zeichnung ist vorgesehen, dass Anleger quartalsweise mit Jahresfrist kündigen können. Solvium Transportlogistik Fonds Es handelt sich um einen Publikums-AIF nach KAGB. Investments sind geplant in die Assets Container, Wechselkoffer und Güterwagen, die der Fonds entweder direkt oder indirekt erwer- ben kann. Die Laufzeit des Fonds dauert zumindest bis Ende 2034, gegebenenfalls kommt es auch zu einer Verlängerung von bis zu drei Jahren, wenn die Anleger, die Gesellschafter einer Kommanditgesellschaft werden, das mehrheitlich beschließen. Swiss Life Privado Infrastructure ELTIF Die Anlagestrategie dieses Fonds besteht darin, in nicht börslich gelistete Infrastrukturunterneh- men und Infrastrukturfonds in OECD-Ländern zu investieren. Im Fokus stehen Core- und Core- Plus- sowie Value-Add-Strategien. Entsprechend wird überwiegend in den Bestand und nicht in Projektentwicklungen investiert. Volumen: 52 Mio. € (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 10.000 € Auflage: Juli 2024 Volumen: 20 Mio. € Eigenkapital: 20 Mio. € Auflage: Juli 2024 Volumen: 0 € (StandMai2025) Mindestbeteiligung: k.A. Auflage: Februar 2025 Volumen: 350 Mio. € (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 50 € Auflage: April 2023 Volumen: 50 Mio. € Eigenkapital: 50 Mio. € Auflage: August 2024 Volumen: k.A. (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 5.000 € Auflage: Januar 2025 Volumen: k.A. (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 15.000 € Auflage: Februar 2025 Volumen: k.A. (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 10.000 € Auflage: Februar 2025 Volumen: 25 Mio. € Eigenkapital: 25 Mio. € Auflage: November 2024 Volumen: 74 Mio. € (StandMai2025) Mindestbeteiligung: 1.000 € Auflage: April 2024 SACHWERTE Aktuelle Produkte SPEZIAL 26 fondsprofessionell.de 2/2025 FOTO: © LOVELYDAY12 | STOCK.ADOBE.COM